Ο στόχος τιμής μετοχής της Tesla (TSLA) αυξήθηκε στα $500 από την RBC βάσει του σεναρίου SpaceX

Συνοπτικά

• Η RBC Capital αύξησε τον στόχο τιμής για την Tesla στα 500 $ από τα 475 $, επικαλούμενη ένα ενδεχόμενο σενάριο εξαγοράς της SpaceX
• Η μετοχή της Tesla διαπραγματεύεται περίπου στα 419,77 $, что σημαίνει ότι ο νέος στόχος υποδηλώνει άνοδο περίπου 19%
• Η Tesla παρέδωσε 480.100 οχήματα στο δεύτερο τρίμηνο, σημειώνοντας αύξηση ~25% σε ετήσια βάση, ξεπερνώντας τις εκτιμήσεις
• Παρά την υπέρβαση στις παραδόσεις, η TSLA έπεσε έως και 7% την ημέρα δημοσίευσης των αποτελεσμάτων
• Τα κέρδη του δεύτερου τριμήνου αναμένονται στις 22 Ιουλίου· Η Wall Street περιμένει έσοδα ~25,4 δισεκατομμυρίων $ και κέρδη ανά μετοχή (EPS) 0,48 $

Τα κέρδη της Tesla για το δεύτερο τρίμηνο έρχονται στις 22 Ιουλίου και υπάρχουν ήδη πολλά για συζήτηση — μια αύξηση στον στόχο τιμής, εντυπωσιακά νούμερα παραδόσεων και μια μετοχή που somehow υποχώρησε μετά τα καλά νέα.

Tesla, Inc., TSLA

Η RBC Capital αύξησε τον στόχο τιμής της για την Tesla στα 500 $ τη Δευτέρα, από τα 475 $, διατηρώντας παράλληλα τη σύσταση «Outperform» (Υπερβάλλουσα Απόδοση). Ο αναλυτής Tom Narayan δήλωσε ότι η αύξηση αντικατοπτρίζει ένα ασφάλιστρο 25% έως 30% που συνδέεται με ένα ενδεχόμενο σενάριο εξαγοράς της SpaceX, βάσει μη επιβεβαιωμένων δημοσιευμάτων στα μέσα ενημέρωσης. Αυτό το ασφάλιστρο προσθέτει μια αύξηση 15% στην εκτίμηση της εγγενούς αξίας της Tesla.

Η Tesla διαπραγματεύεται επί του παρόντος περίπου στα 419,77 $, επομένως ο στόχος των 500 $ υποδηλώνει άνοδο περίπου 19% από τα τρέχοντα επίπεδα.

Παρόλα αυτά, η δική της ανάλυση της RBC αναγνωρίζει ότι η Tesla διαπραγματεύεται σε υψηλό πολλαπλασιαστή κερδών 382,64. Η InvestingPro επισημαίνει τη μετοχή ως υπερτιμημένη σε σχέση με την εκτίμηση Δίκαιης Αξίας της.

Οι Παραδόσεις του Β' Τριμήνου Ξεπέρασαν τις Προσδοκίες — Αλλά η Μετοχή Έπεσε

Στις 2 Ιουλίου, η Tesla ανακοίνωσε ότι παρέδωσε 480.100 οχήματα στο δεύτερο τρίμηνο. Αυτό ήταν πολύ πάνω από την εκτίμηση της JPMorgan για 420.000 μονάδες και ξεπέρασε κατά πολύ τη συναίνεση του Bloomberg για 380.700. Σε ετήσια βάση, πρόκειται για άλμα 25% στον όγκο.

Η Baird επανέλαβε τη σύσταση «Outperform» με στόχο τιμής τα 522 $ μετά τα νούμερα των παραδόσεων. Η JPMorgan διατήρησε τη σύσταση «Neutral» (Ουδέτερη) με στόχο τα 475 $.

Παρά τα ισχυρά νούμερα, η TSLA έπεσε έως και 7% εκείνη την ημέρα — μία από τις χειρότερες ημερήσιες κινήσεις της σχεδόν σε έναν χρόνο. Η αγορά είχε ήδη αποτιμήσει το θετικό αποτέλεσμα κατά την ανοδική πορεία πριν από την ανακοίνωση.

Είναι μια κλασική περίπτωση «αγόρασε στη φήμη, πούλα στα νέα».

Τι να Προσέξετε στις 22 Ιουλίου

Η τρέχουσα συναίνεση της Wall Street προβλέπει ότι η Tesla θα έχει κέρδη 0,48 $ ανά μετοχή με έσοδα περίπου 25,4 δισεκατομμυρίων $ για το δεύτερο τρίμηνο.

Πέρα από τους κύριους αριθμούς, οι επενδυτές θα παρακολουθούν στενά τα ακαθάριστα περιθώρια κέρδους στον αυτοκινητιστικό τομέα. Κάθε ένδειξη πιέσεων στις τιμές ή κερδών κόστους θα έχει σημασία. Η ανάπτυξη στην αποθήκευση ενέργειας και οι ελεύθερες ταμειακές ροές θα βρίσκονται επίσης στο επίκεντρο.

Ενημερώσεις για το FSD και τα robotaxi είναι πιθανό να προκύψουν. Η Tesla ξεκίνησε πρόσφατα μια υπηρεσία robotaxi στο Μαϊάμι, με σχέδια επέκτασης σε άλλες μητροπολιτικές περιοχές μέχρι το τέλος του έτους, σύμφωνα με τη Morgan Stanley.

Η Tesla έχει επίσης παρουσιάσει μια εξάθεση έκδοση του Model Y στις ΗΠΑ και το Πουέρτο Ρίκο, με διάταξη τριών σειρών και αυτονομία 325 μιλίων.

Το ερώτημα ενόψει των αποτελεσμάτων δεν είναι μόνο αν η Tesla θα ξεπεράσει τις εκτιμήσεις — αλλά αν η διοίκηση μπορεί να προσφέρει κάτι αρκετά νέο ώστε να δικαιολογήσει μια μετοχή που διαπραγματεύεται με προοπτικό πολλαπλασιαστή που λίγες εταιρείες μπορούν να πλησιάσουν.

Η Tesla ανακοίνωσε επίσης εβδομαδιαίο όριο δαπανών 200 $ σε εργαλεία τεχνητής νοημοσύνης για τους υπαλλήλους. Οι εργαζόμενοι χρειάζονται έγκριση για να υπερβούν αυτό το όριο, αν και το όριο δεν ισχύει για τα προϊόντα xAI σε δοκιμαστική φάση (beta).

Ο Narayan της RBC σημείωσε επίσης ότι η εταιρεία αναθεώρησε την εργασία εγγενούς αποτίμησης για την Tesla και περιέγραψε την ανάλυσή της για τα robotaxi ως distinctive τόσο στην προσέγγιση όσο και στη λεπτομέρεια.

Η ανάρτηση «Ο στόχος τιμής της μετοχής Tesla (TSLA) αυξήθηκε στα 500 $ από την RBC βάσει σεναρίου SpaceX» εμφανίστηκε αρχικά στο CoinCentral.